Мастер боевых искусств Ли и его возлюбленная ищут похищенный меч "Зеленый дракон". Они узнают, что кража меча связана с темными, древними обрядами чести и отмщения. Маленькая Цанг выдает себя за воина в придорожной харчевне, вступая в схватку с дюжиной вооруженных бандидов...
Этот эпический фильм дает глубокий портрет жизни Тайваня. Он рассказывает об одном школьном годе в начале 60-х в Тайпее. Страна еще не оправилась от разрушений, нанесенных в 1948 году китайскими националистами. Тайвань разрывается между коммунизмом и демократией, национализмом и либерализмом.